第1章  總則

第1條  目的

為加強(qiáng)對(duì)公司籌資風(fēng)險(xiǎn)的管理，有效地控制籌資風(fēng)險(xiǎn)，降低籌資成本，提高籌資業(yè)務(wù)的效率，根據(jù)公司自身的發(fā)展情況和國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定特制定本規(guī)定。

第2條  適用范圍

本規(guī)定適用于公司總部、控股子公司、全資子公司。

第3條  相關(guān)概念的界定

本規(guī)定所指的籌資風(fēng)險(xiǎn)主要包括以下4個(gè)方面的內(nèi)容。

1．籌集資金不能落實(shí)的可能性。

2．籌集成本過(guò)大的可能性。

3．籌集資金達(dá)不到預(yù)期效益的可能性。

4．使公司償債能力下降或喪失的可能性。

第4條  籌資風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估準(zhǔn)則

1．以公司固定資產(chǎn)投資和流動(dòng)資金的需要決定籌資的時(shí)機(jī)、規(guī)模和組合。

2．籌資時(shí)應(yīng)充分考慮公司的償還能力，全面衡量收益情況和償還能力，做到量力而行。

3．對(duì)籌集來(lái)的資金、資產(chǎn)、技術(shù)具有吸收和消化的能力。

4．籌資的期限要適當(dāng)。

5．負(fù)債率和還債率要控制在一定范圍內(nèi)。

6．籌資要考慮稅款減免及社會(huì)條件的制約。

第2章  籌資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估程序

第5條  成立籌資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估小組

公司對(duì)重大籌資方案應(yīng)當(dāng)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。財(cái)務(wù)部組織成立評(píng)估小組，評(píng)估小組成員包括財(cái)務(wù)總監(jiān)、財(cái)務(wù)部經(jīng)理、籌資主管、籌資專(zhuān)員、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)、法律顧問(wèn)、審計(jì)部相關(guān)人員，必要時(shí)還應(yīng)從外部聘請(qǐng)有關(guān)專(zhuān)家協(xié)助評(píng)估小組進(jìn)行評(píng)估。

第6條  擬定風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估實(shí)施方案

風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估小組擬定風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估實(shí)施方案，方案應(yīng)包括以下內(nèi)容。

1．進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的時(shí)間安排。

2．風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估小組成員分工。

3．風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估具體執(zhí)行規(guī)定。

第7條  確定風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)及評(píng)估方法

公司一般采取下列籌資風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)方法。

1．財(cái)務(wù)兩平點(diǎn)法。

2．平衡點(diǎn)匯率法。

3．指標(biāo)體系法。

第8條  進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分析

風(fēng)險(xiǎn)分析的主要內(nèi)容是風(fēng)險(xiǎn)的成因分析，風(fēng)險(xiǎn)成因分析包括內(nèi)因分析和外因分析。

1．籌資風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)因分析

（1）公司的負(fù)債規(guī)模分析。

（2）資本結(jié)構(gòu)分析。

（3）籌資方式分析。

（4）負(fù)債利息率分析。

（5）信用交易策略分析。

（6）負(fù)債期限結(jié)構(gòu)分析。

（7）籌資順序安排分析。

2．籌資風(fēng)險(xiǎn)的外因分析

（1）經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)分析。

（2）預(yù)期現(xiàn)金流入量和資產(chǎn)的流動(dòng)性分析。

（3）金融市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)分析。

第9條  編寫(xiě)《風(fēng)險(xiǎn)分析評(píng)估報(bào)告》

《風(fēng)險(xiǎn)分析評(píng)估報(bào)告》主要包括以下3個(gè)方面的內(nèi)容。

1．評(píng)估背景分析。

2．主要風(fēng)險(xiǎn)分析。

3．根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型及成因列舉相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)控制措施。

第3章  附則

第10條  本規(guī)定自     年     月     日起執(zhí)行。